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strip hedge 和 stack hedge 举例说明

来源:学生作业帮 编辑:作业帮 分类:综合作业 时间:2024/11/08 14:02:26
strip hedge 和 stack hedge 举例说明
strip hedge:一对一避险..比如今后三个月每月交付原油,就买期限1个月、2个月、3个月的期货避险.
stack hedge:滚动避险.计算三个月所需原油总量,购买期限1个月的期货,到期后滚动购买,即所谓stack and roll.
stack hedge的交易成本较低,但由于期限不同所以有基差风险